Investovanie pre lepšiu finančnú budúcnosť

Sprievodca začínajúceho investora v 7 krokoch

Pochybujete o tom, že by ste investovaním mohli zarobiť? Cítite sa zahltení množstvom informácií a netušíte, kde začať? Verte nám, tento pocit zažíva väčšina ľudí. Investovanie sa môže zdať ako tajný kód, ktorý odomyká dvere k finančnej slobode len pre pár vyvolených. A nikto vám nechce dať návod, ako ho rozlúštiť.

Možno si kladiete otázky: „Prečo by som nemohol byť dobrým investorom aj ja?“ alebo „Čo ak o všetko prídem?“

Vieme aké to je. Investovanie môže byť stresujúce, najmä keď netušíte, čo máte robiť. Ale čo ak by sme vám povedali, že aj malé investície v priebehu času dokážu zázraky?

Napríklad pravidelné investovanie 25 EUR mesačne pri 7% ročnom zhodnotení by vám za 40 rokov vytvorilo majetok vo výške viac ako 65.000 eur. A to všetko vďaka sile zloženého úročenia, ktoré vraj Albert Einstein nazval „ôsmym divom sveta“.

Investovanie nemusí byť strašiakom. Poďme spoločne rozlúsknuť kód k finančnej budúcnosti, o ktorej ste vždy snívali.

Prečo ľudia investujú?

Investovanie je kľúčom k dosiahnutiu vašich finančných cieľov a k vybudovaniu prosperujúcej budúcnosti. Bez ohľadu na to, či túžite po dôstojnom dôchodku, vlastnom dome, kvalitnom vzdelaní pre vaše deti alebo si jednoducho chcete užívať väčšiu finančnú stabilitu, investovanie vám pomôže tieto ciele dosiahnuť. Skôr než urobíte akúkoľvek investíciu, zodpovedzte si otázku: Prečo vy chcete investovať?

Ľudia zvyčajne začnú s investovaním, pretože chcú:

• Prekonať infláciu: Inflácia časom znižuje hodnotu vašich peňazí. Investovanie vám umožňuje vaše peniaze zhodnotiť a prekonať infláciu, aby ste zachovali ich kúpnu silu.
• Zhodnotiť svoj majetok: Investovanie vám dáva príležitosť zhodnotiť váš voľný kapitál a vybudovať si dlhodobý majetok.
• Dosiahnuť finančné ciele: Investovanie pomáha dosiahnuť vaše finančné ciele, či už ide o kúpu domu, zabezpečenie dôchodku alebo financovanie vzdelávania vašich detí.
• Získať pasívny príjem: Investovanie do aktív generujúcich príjem vám môže pomôcť dosiahnuť pasívny príjem, ktorý vám môže pomôcť financovať váš životný štýl bez nutnosti aktívnej práce.

Základné pojmy pre úspešné investovanie

Predtým, než sa do investovania pustíte, je dôležité poznať niektoré základné pojmy:

• Riziko: Riziko je neoddeliteľnou súčasťou investovania. Každý typ investície má svoje vlastné riziko straty peňazí. Je dôležité pochopiť vašu toleranciu voči riziku a vyberať si investície, ktoré zodpovedajú vašim individuálnym preferenciám.
• Výnos: Výnos je návratnosť investície, ktorá sa vyjadruje v percentách. Výnos môže byť kladný (zisk) alebo záporný (strata).
• Likvidita: Likvidita vyjadruje schopnosť rýchlo premeniť aktívum na hotovosť bez významnej straty hodnoty. Vysoká likvidita znamená, že investíciu je možné ľahko a rýchlo predať za trhovú cenu. Je to kľúčový faktor pre investorov, pretože ovplyvňuje rýchlosť a efektívnosť, s akou môžu realizovať svoje investičné rozhodnutia. Nízku likviditu majú napr. nehnuteľnosti – zvyčajne trvá dlhšiu dobu kým predáte nehnuteľnosť, než napr. ETF fondy.
• Diverzifikácia: Diverzifikácia je rozloženie vašej investície do rôznych typov investícií. Diverzifikácia vám môže pomôcť znížiť celkové riziko vášho investičného portfólia.
• Volatilita: Volatilita je miera kolísania cien akcií, opčných kontraktov, cenných papierov alebo iných investícií. Udáva, ako často a ako rýchlo sa ceny pohybujú nahor alebo nadol. Vyššia volatilita znamená väčšiu neistotu a potenciálne vyššie zisky, ale aj vyššie riziko straty.

Mýty o investovaní

O investovaní sa traduje mnoho mýtov, ktoré odrádzajú ľudí od investovania. Tu sú niektoré z najčastejších mýtov:

• Investovanie je rizikové: Áno, pravda. S investovaním je vždy spojené riziko. Tak, ako neexistuje ideálny liek na všetko, neexistuje ideálny finančný produkt. Investovanie vždy zahŕňa riziká. Zároveň existuje mnoho stratégií na zníženie rizika a ochranu vášho kapitálu.
• Investovanie je len pre bohatých: Možno si hovoríte: „Investovanie? Veď to je akurát pre finančných vlkov Wall Street, nie pre obyčajného človeka ako ja.“ Investovanie býva často zahalené aurou tajomnosti a zložitosti, ktorá odradí aj tých najzvedavejších Slovákov od toho, aby sa o svoj vlastný majetok postarali lepšie. Dnes existuje mnoho typov investícií, ktoré sú vhodné aj pre malých a začínajúcich investorov. Investovanie je dostupné takmer pre všetkých, bez ohľadu na príjem alebo úroveň bohatstva.
• Investovanie je príliš zložité: Investovanie nemusí byť zložité. Existuje mnoho nástrojov a zdrojov, ktoré vám pomôžu začať s investovaním a pochopiť rôzne typy investícií. Váš investičný expert vám rád podá informácie a objasní nejasnosti, aby ste mohli urobiť informované rozhodnutie už pred prvou investíciou.
• Musím mať veľa peňazí, aby som mohol investovať: Čiastočne pravda. Závisí od toho, kam idete investovať. Niektoré fondy môžu vyžadovať vstupnú investíciu na úrovni napr. 50.000 EUR. Pre začínajúcich a malých investorov sú dostupné možnosti, ako začať investovať aj s malou sumou peňazí – napríklad od 20 EUR mesačne.

7 krokov k lepšej finančnej budúcnosti

1. Stanovte si ciele

Prvým krokom k úspešnému investovaniu je určiť si svoje finančné ciele. Čo chcete investovaním dosiahnuť? Aký je váš investičný horizont? Inými slovami povedané, ako dlho plánujete investíciu nechať zhodnocovať?

• Krátkodobé ciele (1-3 roky): Dovolenka, splatenie auta, záloha na dom
• Strednodobé ciele (3-5 rokov): Rekonštrukcia domu, svadba
• Dlhodobé ciele (5+ rokov): Dôchodok, vzdelanie detí

Tip: Pri stanovovaní cieľov buďte čo najkonkrétnejší. Určite si časový horizont a sumu peňazí, ktorú potrebujete na dosiahnutie každého cieľa. Odporúčeme od začiatku naplánovať rôzne investičné horizonty a vybrať pre ne vhodné investičné nástroje.

2. Zhodnoťte svoj rizikový profil

Vaša tolerancia voči riziku je kľúčovým faktorom pri určovaní vhodnej investičnej stratégie. Čím vyššie riziko ste ochotní podstúpiť, tým vyšší potenciálny výnos môžete dosiahnuť, ale aj potenciálne vyššiu stratu.

Faktory, ktoré ovplyvňujú vašu toleranciu voči riziku:

• Vek: Mladší investori majú všeobecne vyššiu toleranciu voči riziku ako starší investori blížiaci sa dôchodku. Majú viac času aj na prekonanie horších období.
• Finančná situácia: Investori s finančnou rezervou si môžu dovoliť podstupovať vyššie riziko. Skôr než začnete s investovaním, odporúčame mať vytvorenú finančnú rezervu aspoň na 6+ mesiacov fungovania. Investovať len takú čiastku, ktorej strata neohrozí fungovanie rodiny. Alebo začať s malými čiastkami, napr. od 20 EUR mesačne.
• Investičné ciele: Investičné ciele ovplyvňujú aj toleranciu voči riziku. Krátkodobé ciele si zvyčajne vyžadujú konzervatívnejšie investície s nižším rizikom.

3. Spoznajte svet investícií

Svet investovania ponúka širokú škálu možností, z ktorých si môžete vybrať. Každý typ investície má svoje vlastné charakteristiky, výhody a nevýhody. Pochopenie týchto rozdielov vám pomôže vytvoriť investičné portfólio, ktoré zodpovedá vašej tolerancii voči riziku a investičným cieľom.

Akcie

Akcie predstavujú vlastníctvo v spoločnosti. Kúpou akcií sa podieľate na zisku a strate spoločnosti. Akcie ponúkajú potenciál pre vysoké výnosy, zároveň sú spojené s vyššou volatilitou (kolísaním hodnoty).

Dlhopisy

Dlhopisy sú pôžičky, ktoré poskytujete emitentom – teda tomu, kto dlhopisy vydáva – firmám, mestám či štátom. Na oplátku dostávate vyplatený úrok a v stanovenom čase, napríklad o 10 rokov, aj vrátenie pôžičky.

Dlhopisy sú zvyčajne konzervatívnejšou investíciou, obvykle s nižším rizikom ako akcie. Napriek tomu, aj s dlhopismi sú spojené riziká, spomedzi nich:

• Kreditné riziko – neschopnosť emitenta vyplácať kupóny a istinu. Jednoducho povedané, ten komu som požičal, neplatí podľa dohody alebo nevráti ani len vklad.
• Úrokové riziko – riziko kolísania ceny dlhopisov kvôli zmenám úrokových sadzieb.
• Menové riziko – riziko nárastu či poklesu hodnoty investície kvôli pohybu menových kurzov. Napríklad EUR voči USD.

Preferujte dlhopisy investičného stupňa v kategórii A. Dlhopisy s ratingom B, C prenechajte skúsenejším investorom, môžete sa už pohybovať v špekulatívnom pásme. Pokiaľ nevyhľadávate veľmi špecifické investičné príležitosti, vôbec neodporúčame dlhopisy ratingu D.

Pokiaľ sú dlhopisy bez ratingu, zvyčajne nevedomky podstupujete oveľa vyššie riziko, než pri akciách kvalitných firiem. Začínajúcim investorom odporúčame úplne sa im vyhnúť. Kvalitu a rating dlhopisov pre klientov zabezpečujú ratingové agentúry. Medzi najznámejšie patria Moody’s, Standard and Poor’s, Fitch Ratings.

Nehnuteľnosti

Investovanie do nehnuteľností zahŕňa nákup fyzických nehnuteľností, ako sú domy, byty, pozemky alebo komerčné priestory. Nehnuteľnosti môžu priniesť zisk z prenájmu a zhodnotenie ceny v čase.

Komodity

Komodity sú suroviny, ako sú ropa, zlato, pšenica alebo káva. Investovanie do komodít môže slúžiť ako ochrana proti inflácii a diverzifikácia investičného portfólia.

Investičné nástroje

Investovanie ponúka širokú škálu nástrojov, ktoré sa líšia v úrovni rizika a potenciálneho výnosu. Dôležité je vybrať si tie, ktoré zodpovedajú vašim individuálnym investičným cieľom a tolerancii voči riziku.

Tradičné investičné nástroje

• Peňažné fondy: Investujú do krátkodobých finančných nástrojov, ako sú pokladničné poukážky a iné cenné papiere s vysokou likviditou. Sú považované za jednu z najbezpečnejších investícií.
• Dlhopisové fondy: Investujú do rôznych typov dlhopisov, vrátane štátnych, firemných alebo miestnych dlhopisov, a ponúkajú stabilnejší príjem v porovnaní s akciovými fondmi.
• Akciové fondy: Zhromažďujú kapitál a investujú ho do akcií rôznych spoločností. Môžu byť špecializované na určité sektory (napr. technológie, zdravotníctvo) alebo diverzifikované s portfóliom akcií z rôznych odvetví. Ponúkajú potenciálne vyššie výnosy, ale aj s vyšším rizikom.
• Indexové fondy: Pasívne sledujú výkonnosť určitého akciového indexu, ako je napríklad S&P 500.
• Komoditné fondy: Investujú do fyzických surovín alebo komodít, ako sú zlato, ropa alebo poľnohospodárske produkty. Poskytujú diverzifikáciu portfólia a ochranu proti inflácii.

Modernejšie investičné nástroje

• ETF (Exchange-Traded Funds): Obchodované na burze, umožňujú investorom nakupovať a predávať akcie fondu na burze podobne ako akcie spoločností. Sledujú indexy, komodity alebo rôzne sektory.
• Hedžové fondy: Snažia sa maximalizovať návratnosť a minimalizovať riziko prostredníctvom rôznych stratégií, vrátane pákového efektu, krátkych predajov a derivátov.
• REITs (Real Estate Investment Trusts): Vlastnia a spravujú nehnuteľnosti generujúce príjem, čím investorom umožňujú investovať do lukratívneho trhu s nehnuteľnosťami bez potreby priameho vlastníctva nehnuteľností.
• Podielové fondy: Zhromažďujú kapitál od mnohých investorov na spoločné investovanie do rôznych typov cenných papierov, vrátane akcií, dlhopisov a iných aktív.

Alternatívne investičné nástroje

• Súkromný kapitál: Zahŕňa investície do súkromných spoločností alebo buyoutov verejných spoločností, s potenciálom pre vyššie výnosy, ale aj s vyšším rizikom.
• Peer-to-peer (P2P) pôžičky: Platforma spájajúca investorov s dĺžnikmi, ponúkajúca potenciálne vyššie výnosy, ale s rizikom nesplatenia pôžičky.
• Kryptomeny: Digitálne aktíva s vlastnou blockchain technológiou, ponúkajú vysokú volatilitu a potenciálne vysoké výnosy, ale aj s extrémne vysokým rizikom.
• Umenie a zberateľské predmety: Investícia do unikátnych predmetov s potenciálom pre rast hodnoty v priebehu času, ale s ťažkou likviditou a závislosťou od trhu s umením.

Investičné trhy

Investičné trhy sú miesta, kde sa stretávajú kupujúci a predávajúci rôznych investičných nástrojov, ako sú akcie, dlhopisy, deriváty či komodity. Fungujú na princípe ponuky a dopytu.

Keď je dopyt po určitej investícii vyšší ako ponuka, cena investície rastie. Naopak, keď je ponuka vyššia ako dopyt, cena klesá. Investori zadávajú svoje objednávky na nákup alebo predaj prostredníctvom brokerov, ktorí ich potom realizujú na príslušnom trhu.

Hlavné typy investičných trhov

Burzy cenných papierov: Burzy cenných papierov sú regulované trhy, kde sa obchodujú akcie a dlhopisy. Medzi najznámejšie burzy cenných papierov na svete patrí New York Stock Exchange (NYSE), Nasdaq, či London Stock Exchange (LSE). Na Slovensku pôsobí menej známa Burza cenných papierov v Bratislave (BSSE).

Trh s nehnuteľnosťami: Trh s nehnuteľnosťami zahŕňa nákup, predaj a prenájom nehnuteľností. Obchodovanie na realitnom trhu prebieha mimo burzy a je zvyčajne menej likvidné ako obchodovanie na burzách cenných papierov.

Dôležité pojmy na investičných trhoch

• Obchodná cena (Ask): Cena, za ktorú je predávajúci ochotný predať investíciu.
• Ponuková cena (Bid): Cena, za ktorú je kupujúci ochotný kúpiť investíciu.
• Spread: Rozdiel medzi obchodnou a ponukovou cenou.
• Likvidita: Miera ľahkosti, s akou sa dá investícia kúpiť alebo predať bez ovplyvnenia jej ceny.
• Volatilita: Miera kolísania ceny investície v čase.

Investičné stratégie

Vaša investičná stratégia by mala byť založená na vašich individuálnych cieľoch, horizonte a tolerancii voči riziku.

Tu sú niektoré z najbežnejších investičných stratégií:

Dlhodobé rastové investovanie: Táto stratégia sa zameriava na rast kapitálu v dlhodobom horizonte (10+ rokov). Zvyčajne zahŕňa investovanie do akcií spoločností s potenciálom rastu a reinvestovanie dividend.

Krátkodobé obchodovanie pre zisk: Táto stratégia sa zameriava na dosiahnutie zisku z krátkodobých výkyvov cien investícií. Môže zahŕňať denné obchodovanie (day trading) alebo swingové obchodovanie (swing trading). Táto stratégia je však rizikovejšia a vyžaduje si viac skúseností a znalostí trhu.

Investičné stratégie pre rôzne životné etapy

• Mladí investori: Mladí investori si zvyčajne môžu dovoliť podstupovať vyššie riziko a investovať viac do akcií s rastovým potenciálom.
• Investori v strednom veku: Investori v strednom veku by mali začať diverzifikovať svoje portfólio a znižovať riziko s približovaním sa dôchodku.
• Dôchodcovia: Dôchodcovia by sa mali zamerať na konzervatívnejšie investície s pravidelným príjmom, ako sú dlhopisy a dividendové akcie.

Technická vs. fundamentálna analýza

Pri rozhodovaní o investíciách je dôležité analyzovať trh a jednotlivé investície. Existujú dva hlavné typy analýzy:

Fundamentálna analýza

Fundamentálna analýza sa zameriava na hodnotu spoločnosti alebo investície na základe jej finančných výkazov, hospodárskej situácie a budúcich vyhliadok. Fundamentálni analytici sa snažia zistiť, či je investícia podhodnotená alebo nadhodnotená.

Technická analýza

Technická analýza sa zaoberá štúdiom historických cenových pohybov a objemov obchodovania na trhoch. Technickí analytici používajú rôzne indikátory a grafy na predpovedanie budúcich pohybov cien.

Ktorú analýzu použiť?

Väčšina investorov kombinuje technickú a fundamentálnu analýzu pri rozhodovaní o investíciách. Technická analýza môže pomôcť načasovaniu investícií, zatiaľ čo fundamentálna analýza pomáha posúdiť dlhodobú hodnotu investície.

Investovanie vs. špekulácia

Jedná sa o dva rôzne prístupy k trhu:

Investovanie: Investovanie je oveľa bezpečnejší a udržateľnejší spôsob budovania bohatstva v dlhodobom horizonte, než špekulácia.

• Dlhodobý horizont (viac ako 5 rokov)
• Založené na fundamentálnej analýze a dôkladnom prieskume
• Zamerané na rast kapitálu a budovanie bohatstva
• Vyšší dôraz na rizikový manažment a diverzifikáciu

Špekulácia: Špekulácia môže byť pre skúsených investorov s vysokou toleranciou voči riziku lukratívna, no pre začínajúcich investorov neodporúčame.

• Krátkodobý horizont (dni, týždne alebo mesiace)
• Založené na technickej analýze a krátkodobých trhových výkyvoch
• Zamerané na rýchle zisky z pohybov cien
• Vyššie riziko a potenciál pre značné straty

4. Vybudujte si diverzifikované investičné portfólio

Diverzifikácia znamená rozloženie vášho investičného kapitálu do rôznych typov investícií a tried aktív. To vám pomôže znížiť celkové riziko vášho investičného portfólia. Diverzifikácia je jedným z najdôležitejších pilierov úspešného investovania.

Prečo je diverzifikácia dôležitá?

Keď sú vaše investície diverzifikované, pokles ceny jednej investície nemusí nutne viesť k výrazným stratám v celom vašom portfóliu. Napríklad, ak máte akcie aj dlhopisy, pokles akciového trhu môže byť kompenzovaný rastom trhu s dlhopismi.

Ako diverzifikovať investičné portfólio?

Existuje niekoľko spôsobov, ako diverzifikovať svoje investičné portfólio, pozrime sa na niektoré:

• Investujte do rôznych tried aktív: Namiesto investovania všetkých vašich peňazí do akcií jednej spoločnosti, investujte do kombinácie akcií, dlhopisov a nehnuteľností. To vám pomôže znížiť volatilitu vášho portfólia, pretože akcie a dlhopisy sa zvyčajne pohybujú v opačných smeroch.
• Investujte do akcií z rôznych odvetví: Neinvestujte všetky svoje peniaze len do akcií technologických spoločností. Investujte do akcií spoločností z rôznych odvetví, ako sú zdravotníctvo, energetika a financie. Tým znížite riziko, že pokles v jednom konkrétnom odvetví negatívne ovplyvní vašu investíciu – spomeňme napríklad dopady pandémie na turistický ruch.
• Investujte do akcií z rôznych krajín: Neinvestujte všetky svoje peniaze len do akcií amerických spoločností. Investujte do akcií spoločností z rôznych krajín, ako sú Európa, Ázia, aj rozvíjajúce sa trhy. To vám pomôže znížiť riziko, že vaša investícia bude ovplyvnená ekonomickou recesiou v jednej krajine.
• Investujte do spoločností rôznych veľkostí: Investujte do kombinácie malých, stredných a veľkých spoločností.
• Investujte na rôznych trhoch: Investujte do akcií domácich aj zahraničných spoločností.
• Zvážte alternatívne príležitosti: Malú časť portfólia (do 5%) môžete skúsiť investovať v iných alternatívach, ako napr. umelecké diela, archívne vína, zberateľské predmety, veterány, či zlaté mince.

5. Investujte disciplinovane a dlhodobo

Investovanie je maratón, nie šprint. Kľúčom k úspechu je disciplinované investovanie a dlhodobý horizont.

• Investujte pravidelne: Nastavte si pravidelné automatické platby na investovanie určitej sumy peňazí každý mesiac. Týmto spôsobom využijete výhody priemerovanie nákladov na kúpu (dollar-cost averaging) a nebudete musieť riešiť trhové výkyvy.
• Zostaňte pokojní počas trhových výkyvov: Akciový trh sa bude v priebehu času pohybovať nahor aj nadol. Je dôležité zostať pokojní počas poklesov trhu a neodpredávať svoje investície v panike. História ukazuje, že akciový trh sa z dlhodobého hľadiska doteraz vždy spamätal z poklesov.
• Zvýšte pravidelnú investíciu v čase trhových poklesov, pokiaľ je to vo vašich možnostiach. Obrazne povedané, nakupujete vo výpredaji a môžete dosiahnuť vyššie zhodnotenie.
• Nepodliehajte emóciám: Investovanie na základe emócií môže viesť k chybám. Držte sa svojho investičného plánu a nenechajte sa ovplyvniť krátkodobými trhovými výkyvmi.

6. Vzdelávajte sa

Svet investovania sa neustále mení. Neustále sa vzdelávajte, snažte sa držať krok s najnovšími trendami a informáciami. Môžete to dosiahnuť čítaním investičných publikácií, sledovaním finančných spravodajských kanálov alebo absolvovaním investičných kurzov.

Spolupracujte s finančným expertom

Finančný expert vám pomôže vytvoriť investičný plán, ktorý zodpovedá vašim individuálnym cieľom a tolerancii voči riziku. Môže vám pomôcť vybrať vhodné investície a spravovať vaše investičné portfólio.

7. Užívajte si cestu a výsledky

Investovanie by malo byť vzrušujúcou cestou k dosiahnutiu vašich finančných cieľov. Učte sa, zdokonaľujte sa a užívajte si proces budovania svojej finančnej budúcnosti.

Záver

Investovanie je mocný nástroj na dosiahnutie vašich finančných cieľov a vybudovanie zabezpečenej budúcnosti. Tento sprievodca vám poskytol základné informácie, ktoré potrebujete na začatie vašej investičnej cesty. Investovanie je celoživotná cesta a vždy sa môžete naučiť niečo nové.

Právne upozornenie: Tento materiál slúži výhradne pre informačné účely. Nič v tomto materiáli nie je možné považovať za investičnú ponuku, ani za investičné poradenstvo. Nemôžeme prevziať zodpovednosť za rozhodnutia alebo investície uskutočnené na základe akýchkoľvek informácií uvedených na webstránke www.sobolic.sk. Webstránka nemôže byť jediným zdrojom rozhodovania o investícii. Minulá výkonnosť nie je ukazovateľom ani zárukou budúcej výkonnosti investícií. Hodnota investície sa môže meniť a návratnosť pôvodne investovanej sumy nie je zaručená. Investori by si mali vykonať nezávislú analýzu rizík a zvážiť právne, daňové a účtovné aspekty pred akoukoľvek investíciou. Zdanenie výnosov z investovania závisí od individuálnych okolností každého investora a môže sa meniť. Výnosy z aktív v cudzej mene podliehajú kurzových výkyvom. Materiál nebol schválený žiadnym finančným regulátorom. Zodpovednosť za aktualizáciu tohto materiálu je vylúčená. Vyjadrené názory sú názormi autorov ku dňu vydania a podliehajú zmenám bez predchádzajúceho upozornenia.